我發(fā)布了一個系列文章,分別講述了國有大行、股份制銀行、城商行、農(nóng)商行四大類銀行在房地產(chǎn)領(lǐng)域的資金投放情況。感興趣的朋友可以翻一翻這個賬號之前的文章,一探究竟。在梳理這四類銀行的房地產(chǎn)貸款相關(guān)數(shù)據(jù)時,我有一個非常直觀的感受:我過去對銀行的房地產(chǎn)貸款數(shù)據(jù)有些想當然,橫向?qū)Ρ雀黝愩y行以及各家銀行情況以后,發(fā)現(xiàn)完全不是那么回事兒。
本篇文章我會將我自身的一些感受以及可能會顛覆我們認知的數(shù)據(jù)分享給大家,目的就是希望能夠為咱們銀行股投資者提供一些參考。
一、不是所有銀行都深陷房地產(chǎn)貸款泥潭
(資料圖片僅供參考)
在我們過去的認知中,各家銀行幾乎都是深陷地產(chǎn)泥潭,無非就是陷的深或更深的問題。在很長的一段時間里,銀行板塊指數(shù)和地產(chǎn)指數(shù)往往也是聯(lián)動的,一榮俱榮一損俱損。可是經(jīng)過對A股42家上市銀行的房地產(chǎn)貸款數(shù)據(jù)進行梳理以后,我們發(fā)現(xiàn),不是所有銀行都深陷房地產(chǎn)貸款泥潭。
6家國有大行房地產(chǎn)貸款金額總計38403億,占國有大行總貸款金額的比重為5.34%;
9家股份制銀行房地產(chǎn)貸款金額總計24281億,占股份制銀行總貸款金額的比重為7.67%;
17家城商行房地產(chǎn)貸款金額總計6882億,占城商行總貸款金額的比重為6.56%;
9家農(nóng)商行房地產(chǎn)貸款金額總計1200億,占農(nóng)商行總貸款金額的比重為5.48%。
從房地產(chǎn)貸款的量上來看,國有大行擁有絕對的體量,比剩余三類銀行的房地產(chǎn)貸款總和還要多。從房地產(chǎn)貸款占比來看,股份制銀行最多,其次是城商行,國有大行和農(nóng)商行占比相對較少。這只是按照銀行的細分類別去判斷,如果探究細分類別里邊的個股,那差異就更大了。
以農(nóng)商行為例,9家農(nóng)商行的房地產(chǎn)貸款金額共1200億,其中,滬農(nóng)商行自身占據(jù)1004億。也就是說,除了滬農(nóng)商行以外,其余8家農(nóng)商行幾乎都沒有什么房地產(chǎn)貸款業(yè)務(wù)。房地產(chǎn)貸款金額最少的農(nóng)商行是江陰銀行,房地產(chǎn)貸款金額僅3.32億,占比0.41%。
如果你想要投資銀行股,還想要避開房地產(chǎn)對銀行的影響,很明顯,選擇農(nóng)商行,效果可能會好一點。農(nóng)商行的房地產(chǎn)貸款總量也少,占比也少。剩余類型的銀行如果想要選擇,那就要一股一策了,了解他們具體的房地產(chǎn)貸款數(shù)據(jù)。
二、不是所有銀行都打算壓降房地產(chǎn)貸款
現(xiàn)在房地產(chǎn)貸款市場行情不好,甚至已經(jīng)引發(fā)了一定的金融風險,按理說,銀行都會壓降房地產(chǎn)貸款??墒遣⒉皇撬秀y行都選擇壓降房地產(chǎn)貸款。有些銀行甚至增加了相當量級的房地產(chǎn)貸款。
比如蘇農(nóng)銀行的房地產(chǎn)貸款占比由2021年的1.52%,增長了0.57個百分點。貴陽銀行的房地產(chǎn)貸款占比由2021年的7.47%,增長了1.44個百分點。寧波銀行的房地產(chǎn)貸款占比由2021年的6.44%,增長了1.61個百分點。
貴陽銀行、寧波銀行的房地產(chǎn)貸款占比雖然增加了,但是不良貸款率卻紛紛有所下降。蘇農(nóng)銀行并沒有公布房地產(chǎn)貸款的不良率。壓降房地產(chǎn)貸款不是目的,控制不良攀升才是目的。如果能降低不良率,那增加一些相對優(yōu)質(zhì)的房地產(chǎn)貸款,也無可厚非。
三、不同類型銀行對于數(shù)據(jù)的公開程度是不同的
我在梳理房地產(chǎn)貸款相關(guān)數(shù)據(jù)時,重點整理了2022年和2021年數(shù)據(jù)的差異點,是增了,是降了。同時也整理了房地產(chǎn)貸款的不良數(shù)據(jù)。但是在整理的過程中我發(fā)現(xiàn),不同銀行對于數(shù)據(jù)的公開程度是不同的。
國有大行、股份制銀行以及大部分城商行公布的數(shù)據(jù)是較為完整,較為全面的,但是少部分城商行和大部分農(nóng)商行公布的房地產(chǎn)數(shù)據(jù)是相對較少的。
就拿房地產(chǎn)貸款不良貸款率這一個數(shù)據(jù)來說,農(nóng)商行只有滬農(nóng)商行公布了近兩年的不良貸款率,渝農(nóng)商行僅公布了2022年的房地產(chǎn)貸款不良率,其余上市農(nóng)商行均未公布任何年份的不良貸款率。城商行中蘭州銀行、青島銀行、西安銀行、長沙銀行均未公布近兩年房地產(chǎn)貸款的不良率。
雖然證監(jiān)會沒有要求每家銀行都公布相關(guān)數(shù)據(jù),但是在行業(yè)內(nèi)大部分銀行都公布的情況下,它們選擇不公布是什么原因呢?要么是不良貸款率太高了,不敢公布,要么是房地產(chǎn)貸款占比相對較少,銀行的管理人員壓根就不關(guān)注這一部分數(shù)據(jù)。
不管是什么原因,我們作為投資者其實還是更喜歡那些數(shù)據(jù)披露比較全面詳實的公司,只有這樣,我們才能全面了解一家銀行,知道它可能存在什么隱患,可能有什么機會。
總結(jié):
銀行與房地產(chǎn)貸款的系列文章到此就全部結(jié)束了,前面分析了各個細分板塊銀行的房地產(chǎn)貸款數(shù)據(jù),這篇文章重點講了在分析過程中,我的感悟。只有當我們深入數(shù)據(jù)去了解時,才能發(fā)現(xiàn),自己有的時候的認知可能是錯誤的。比如,并不是所有銀行都深陷房地產(chǎn)貸款泥潭,也不是所有銀行都選擇壓降房地產(chǎn)貸款,不同銀行對于數(shù)據(jù)的公開程度也是不同的。
我是專門研究銀行,喜歡講干貨的銀行研究僧,關(guān)注我,咱們一起學習探討,如果你覺得我說得對你有幫助,真誠希望你轉(zhuǎn)發(fā)這篇文章,給更多的朋友看!
關(guān)鍵詞:
版權(quán)與免責聲明:
1 本網(wǎng)注明“來源:×××”(非商業(yè)周刊網(wǎng))的作品,均轉(zhuǎn)載自其它媒體,轉(zhuǎn)載目的在于傳遞更多信息,并不代表本網(wǎng)贊同其觀點和對其真實性負責,本網(wǎng)不承擔此類稿件侵權(quán)行為的連帶責任。
2 在本網(wǎng)的新聞頁面或BBS上進行跟帖或發(fā)表言論者,文責自負。
3 相關(guān)信息并未經(jīng)過本網(wǎng)站證實,不對您構(gòu)成任何投資建議,據(jù)此操作,風險自擔。
4 如涉及作品內(nèi)容、版權(quán)等其它問題,請在30日內(nèi)同本網(wǎng)聯(lián)系。